Как учитывать ожидаемый кредитный убыток по межфирменным займам согласно МСФО (IFRS) 9 |
Стандарт МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты» применяется с 2018 года, и большинство бухгалтеров с ним знакомы, однако много вопросов вызывает практика учета ожидаемых кредитных убытков.
МСФО (IFRS) 9 требует признания обесценения всех финансовых активов, оцениваемых по амортизированной стоимости и по справедливой стоимости через прочий совокупный доход (FVOCI, от англ. fair value through other comprehensive income) в размере ожидаемых кредитных убытков (ECL, от англ. expected credit losses). Признание осуществляется с использованием двух подходов:
1. Общий подход — вы должны признать обесценение на основе стадии увеличения кредитного риска, на которой финансовый актив в настоящее время находится — либо в размере ECL за 12 месяцев, либо в размере ECL за весь срок (действия финансового инструмента).
2. Упрощенный подход — обесценение признается в размере ECL за весь срок. В этом случае определять стадию увеличения кредитного риска финансового актива не требуется.
МСФО (IFRS) 9 определяет виды активов, для которых можно использовать общий и упрощенный подходы. Упрощенный подход нельзя применять к кредитам, таким образом, обязательно использовать общий подход. Однако, прежде чем начать расчет ECL, необходимо ответить на один очень важный вопрос: нужно ли применять модель ECL к межфирменному кредиту?
Модель ECL применима ко всем финансовым активам, оцениваемым по амортизированной стоимости или по FVOCI (только долг). Таким образом, возникает два вопроса:
1. Является ли межфирменный кредит финансовым активом?
Компании в рамках одной группы могут осуществлять взаимное финансирование различными способами. Иногда они заключают формальный договор на предоставление займа. Иногда формальный договор отсутствует и финансирование, предоставляемое материнской компанией дочерней компании, может фактически представлять собой дополнительный вклад в капитал.
Задача состоит в классификации межфирменного кредита: является ли он финансовым активом в соответствии с МСФО (IFRS) 9 или взносом в собственный капитал и учитывается в соответствии с другим стандартом.
Если кредит не является финансовым активом в соответствии с МСФО (IFRS) 9, тогда надо забыть об обесценении и модели ECL.
Если ваш кредит является финансовым активом в соответствии с IFRS 9, то переходим ко второму вопросу:
2. Учитывается ли ваш кредит по амортизированной стоимости или FVOCI?
В соответствии с МСФО (IFRS) 9 необходимо классифицировать долговой инструмент как оцениваемый либо по амортизированной стоимости, либо по справедливой стоимости через прибыль или убыток (FVPL, англ. fair value through profit or loss), либо по справедливой стоимости через прочий совокупный доход (FVOCI).
Только в том случае, если мы классифицировали кредит как оцениваемый по амортизированной стоимости или FVOCI, нам необходимо рассчитать и признать ECL.
Если кредит оценивается по FVPL, то не нужно рассчитывать ECL.
Хотя большинство кредитов классифицируются как удерживаемые по амортизированной стоимости, выбор не должен падать на эту категорию автоматически.
Причина заключается в том, что кредит должен соответствовать двум критериям, чтобы попасть в категорию удерживаемых по амортизированной стоимости активов:
1. Бизнес-модель. Кредит удерживается с целью получения предусмотренных договором денежных потоков (то есть не для продажи).
2. Предусмотренные договором денежные потоки. Денежные потоки по кредиту представляют собой исключительно выплаты в счет основной суммы долга и процентов на непогашенную часть основной суммы долга (SPPI, англ. solely payments of principal and interest), и ничего больше.
В таблице обобщены правила классификации:
Хотя первый критерий соответствует большинству межфирменных кредитов, возможны некоторые особенности внутригруппового финансирования, препятствующие классификации кредита как оцениваемого по амортизированной стоимости.
Например, представьте себе, что материнская компания предоставляет кредит своей дочерней компании на финансирование строительства жилого дома. Кредит погашается в течение 5 лет. Процентная ставка: LIBOR + 0,2%. Также договор предусматривает выплату 2% от выручки, полученной от клиентов, которые покупают квартиры в этом доме. В этом случае кредит не может быть классифицирован как удерживаемый по амортизированной стоимости, поскольку «2% от выручки» — это денежный поток, который не является SPPI (то есть не является ни погашением основного долга, ни выплатой процентов).
В результате, этот межфирменный кредит должен быть классифицирован, скорее всего, как оцениваемый по FVPL, и модель обесценения ECL к нему не применяется.
Таким образом, если вы заметили в договоре «подозрительные» условия, такие как опционы на предоплату, кредиты без права регресса, возмещение, основанное на результатах деятельности, и аналогичные условия, то сделайте соответствующие выводы.
Модель ECL и межфирменным кредитам
Допустим, что межфирменный кредит является финансовым активом, удерживаемым по амортизированной стоимости, и, таким образом, нужно рассчитать ECL. Как уже упоминалось, мы не можем применить к нему упрощенный подход. Вместо этого мы должны следовать общему подходу, что может оказаться несколько сложной задачей.
Классификация финансовых активов по IFRS 9 |
Предусмотренные договором денежные потоки |
||
только SPPI |
не только SPPI |
||
Бизнес-модель |
Получение денежных потоков |
Амортизированная стоимость |
FVPL |
Получение денежных потоков и продажа |
FVOCI |
FVPL |
|
Торговля финансовыми активами (покупка и продажа) |
FVPL |
FVPL |
Подробнее читайте в статье.
<...>
Войдите в систему или зарегистрируйтесь