Ханс Хугерворст о корпоративной отчетности |
Финансовый кризис был в значительной мере спровоцирован экономическими стандартами, несовершенными пруденциальными стандартами или недобросовестным их применением и манипулированием требованиями к капиталу. Очевидно, что рыночная экономика может слаженно функционировать, только если она будет опираться на единую надежную систему стандартов и правил, в которой одно из важнейших мест будут занимать вопросы финансовой отчетности», — считает Ханс Хугерворст.
Хугерворст привел следующий пример: «Для страховой отрасли вопрос стоит очень остро, поскольку мы еще не обеспечили страховщиков высококачественным стандартом бухгалтерского учета, что несколько ограничивает прозрачность и сопоставимость их отчетности. С другой стороны, мы значительно продвинулись вперед в других сферах, например в области бухгалтерского учета пенсионных обязательств».
«При таком большом количестве заинтересованных сторон не последнюю роль играет и политика», — говорит Хугерворст. Применительно к стандартам, регулирующим вопросы учета договоров аренды, очень важно, чтобы инвесторы получили возможность лучше представлять ситуацию с забалансовыми обязательствами компаний, однако это вызывает, по его словам, «огромное сопротивление».
Он признает, что «выиграть эту битву будет очень сложно, и в процессе работы над данным стандартом на СМСФО было оказано очень сильное давление».
По словам Хугерворста, предстоит многое сделать для того, чтобы повысить точность показателей, представляемых в корпоративной отчетности.
«Мы не имеем предельно четких принципов, определяющих использование того или иного метода оценки, и эта проблема будет одной из основных для нас в будущем», — отмечает он. С точностью оценить нематериальные активы «невозможно», особенно в высокотехнологичных отраслях. В некоторых отраслях сложно даже определить величину доходов.
Применительно к стандартам, регулирующим вопросы учета договоров аренды, очень важно, чтобы инвесторы получили возможность лучше представлять ситуацию с забалансовыми обязательствами компаний, однако это вызывает «огромное сопротивление.
Но, несмотря на присущие ей проблемы, финансовая отчетность обладает огромной ценностью благодаря той прозрачности и сопоставимости информации, которую она обеспечивает.
ВЗГЛЯД В БУДУЩЕЕ
Что институциональные инвесторы захотят видеть в корпоративном отчете через 10 лет? Несомненно, они будут очень заинтересованы в информации о ключевых показателях финансовой отчетности, однако их информационные потребности не ограничатся лишь этим. «Их интересует информация об экологических и социальных аспектах деятельности компании, а также о ее корпоративном управлении, причем предпочтительно, чтобы все эти аспекты были тщательно увязаны между собой», — говорит Хугерворст. Именно поэтому СМСФО принимает участие в деятельности IIRC.
Вместе с тем вопрос включения нефинансовых показателей в корпоративные отчеты потребует политических решений, обязывающих регуляторов рынков ценных бумаг и органы государственной власти сообщать компаниям, какие именно показатели следует включать. Хугерворст предполагает, что экологическая информация могла бы быть интегрирована в отчетность посредством оценки экологических последствий деятельности компаний для внешних сторон и включения их в цену, взимаемую этими компаниями за различные услуги. Однако, по его ожиданиям, интеграция информации о социальных аспектах деятельности компаний и их корпоративном управлении потребует больше времени.
Он согласен с тем, что проблема так называемой «перегруженности отчетности, раскрываемой информацией» может быть решена более эффективно. «Нас продолжают критиковать за то, что наши стандарты требуют раскрытия слишком больших объемов информации, и именно поэтому в рамках пересмотра «Концептуальных основ финансовой отчетности» СМСФО стремится более четко сориентировать компании в отношении того, когда раскрываемая информация является существенной, а когда нет», — признает Хугерворст. Отчитывающиеся компании и сами могут многое сделать для того, чтобы корпоративные отчеты было легко и интересно читать. За несколько дней до интервью Хугерворст читал один такой отчет крупной международной компании и был «действительно удивлен тому, насколько хорошо он написан». На момент проведения интервью СМСФО планировал провести форум, который позволит собраться вместе отчитывающимся компаниям, аудиторам, органам надзора за рынками ценных бумаг и представителям бухгалтерской профессии, чтобы обсудить и лучше понять, как можно уменьшить нагрузку, связанную с необходимостью представления отчетности.
В данном контексте Хугерворст считает уместной пословицу «нужда — мать всех изобретений». Продолжающийся финансовый кризис является серьезным побудительным мотивом для СМСФО усовершенствовать стандарт, регулирующий вопросы бухгалтерского учета финансовых инструментов. Самым важным аспектом этого проекта, вероятно, является разработка новой модели учета обесценения, в основе которого лежит подход «ожидаемых убытков».
Вопрос об обесценении кредитов имеет большое значение для банков и, по словам Хугерворста, «банки будут определять величину возможного обесценения исходя из собственных предположений, основанных на всей доступной им информации». «Я твердо убежден, что модель «понесенных убытков» дает банкам слишком большую свободу действий, и это позволяет им пересматривать условия кредитных соглашений и признавать убытки вовремя», — говорит он. Хугерворст считает возможным глобальное применение предлагаемой СМСФО модели ожидаемых убытков, основанной на так называемом подходе «трех корзин» . Модель оценки обесценения гудвилла также несовершенна, поскольку эта оценка субъективна, и к тому моменту, когда финансовая отчетность покажет обесценение гудвилла, как правило, бывает уже слишком поздно. СМСФО намерен проанализировать восприятие новой модели обесценения, чтобы определить, может ли она применяться на практике.
ГЛОБАЛЬНЫЙ РАКУРС
Для страховых компаний серьезную проблему представляет оценка результатов их деятельности. СМСФО должен найти способ представления различных статей дохода таким образом, чтобы инвесторы могли оценить результаты андеррайтинга и колебания показателей бухгалтерского баланса. Банкам, кроме того, чрезвычайно важно понимать, какие статьи следует включать в состав прочей совокупной прибыли. Прочая совокупная прибыль — разностная категория, и Хугерворст считает, что СМСФО следует определить принцип ее формирования. Японцы однажды представили к заседанию СМСФО документ, в котором они дали определение прочей совокупной прибыли как «активов, стоимость которых пока еще неясна».
По его словам, это неплохое определение.
Он полагает, что в ближайшие пять лет в центре внимания органов, отвечающих за разработку стандартов бухгалтерского учета, окажется сектор финансовых услуг. Учитывая ситуацию с бюджетами многих промышленно развитых стран, центральные банки ступили на неизведанную территорию.
«Я не думаю, что кто-то может с определенностью сказать, что будет дальше, поэтому оценивать сектор финансовых услуг очень сложно», — признает Хугерворст.
Перед Хугерворстом, имеющим большой опыт в международных делах, стоит сложная задача добиться международного консенсуса по вопросам, возникшим перед профессиональным бухгалтерским сообществом. По его словам, для СМСФО пришло время сменить вектор взаимодействия с национальными и региональными органами, отвечающими за разработку стандартов, и перейти от многочисленных двусторонних соглашений к многостороннему форуму, в рамках которого на международном уровне будут обсуждаться актуальные вопросы. Он считает, что это обеспечит качественно более высокий уровень взаимодействия с заинтересованными сторонами по сравнению с прошлым.
<...>
Войдите в систему или зарегистрируйтесь
